可转债基金介绍 股债不同步催生套利机会
下面给大家分享可转债基金介绍的一些内容。
可转债基金介绍：
如今A股市场波动剧烈，可转债价格和正股价格不匹配的情况十分普遍，这也催生了诸多的套利机会。
股债不同步可套利
一些可转债转股溢价率高企，但也有一些可转债转股溢价率为负。由于可转债可转为正股的特性，当转股溢价率为负时，也就意味着转债价值被低估，投资转债变得有利可图。
尽管最近1个半月来A股连续大涨，但盘中经常剧烈震荡。正股价格上蹿下跳，可转债价格难免出现跟不上的时候，转股溢价率为负的情况频频出现。特别是2014年12月以来，这类现象尤为明显。当盘中出现这种情况的时候，一种简单可行的套利模式就出现了：即先买入可转债，随后转股，最后再卖出股票获利。
2014年12月，工行、平安的可转债都曾出现低于-2%的转股溢价率，中行更是多次出现接近-3%的转股溢价率(在正常情况下，可转债转股溢价率为负的时候不会低于-1%)。2014年12月上旬大盘股可转债的日交易量较前期大幅提高，与套利机会的出现不无关系。
根据choice数据显示，中行可转债于2014年11月28日左右就出现了-2.53%的转股溢价率，之后的几个交易日稳...[ 查看全文 ]
